Спекуляции – это попытки купить нечто подешевле и продать подороже. Некоторые участники рынка ценных бумаг только этим и живут, и какое-то время очень даже неплохо. Но я не встречал ни одного спекулянта, кто повторял бы свой успех системно на протяжении 15–20 лет подряд. А вот инвесторов таких полно.
Инвестиции – это вложения в акции, которые в идеале никогда не придется продавать. Полученные с них дивиденды тратят или реинвестируют.
На этой картинке наглядно показано, в чем разница между этими двумя подходами. Черепаха-инвестор медленно, но верно движется к своей цели по прямой линии. В то время как заяц-спекулянт постоянно гонится за новыми морковками и вынужден постоянно вилять. Поэтому всегда отстает
В таблице я собрал ключевые различия между инвестором и спекулянтом.
Однако из всего сказанного не следует, что все должны стать инвесторами. Рынку необходимы и те и другие. Ведь именно спекулянты обеспечивают ликвидность наших активов. Если бы все были инвесторами, у кого бы мы покупали акции?
И еще. Спекулянты активно торгуют и тем самым генерируют брокерским компаниям неплохие комиссионные. Если бы на рынке были только настоящие инвесторы, брокеры просто разорились бы или подняли суммы комиссионных до небес.
Так что мы должны сказать большое спасибо тем, кто практикует спекулятивный стиль торговли. Они обеспечивают нам ликвидность активов и приемлемую плату за сделки.
Ловушка 3
Ожидание быстрых результатов
Для настоящего инвестора спокойные нервы и долгосрочный успех гораздо важнее сиюминутной радости от крупных, но разовых выигрышей. Кто-то и в казино выигрывает по-крупному, но разве надежду на джекпот можно назвать планом?
Если вы не занимались активным инвестированием последние 15–20 лет, то доход от вашего портфеля сейчас вряд ли сравнится с текущей зарплатой или прибылью от бизнеса.
Инвестиции – это всегда игра вдолгую.
Когда кто-то использует «передовые финансовые инструменты» и предлагает вам схемы быстрого обогащения, то скорее всего перед вами дилетанты или мошенники. Еще они могут обещать стабильную доходность выше 50 % годовых. И это при том, что средний показатель лучших хедж-фондов мира не дотягивает до 20 % годовых. Вас ничего не смущает в таких предложениях?
Бывает, что такие советчики действительно получили высокую доходность на краткосрочном интервале и интерполировали такую же доходность на будущее, чего делать категорически нельзя. Быстро заработать большие деньги на спекуляциях теоретически можно. Но это будет разовая удача, которую нельзя поставить на поток.
Всегда помните простое правило: любые инвестиции связаны с риском – чем выше предполагаемый доход, тем выше будет явный или скрытый риск.
Если вы твердо решили создать серьезный инвестиционный капитал, то схемы быстрого обогащения – определенно не ваш выбор.
Большинство моих клиентов, сформировав первый инвестиционный портфель по моей методике, говорят, что только теперь поняли, что такое настоящие инвестиции. И как выглядит по-настоящему пассивный денежный поток.
После того как они начинают получать первые дивиденды от своих инвестиций – деньги, которые не зависят от колебаний стоимости активов на фондовом рынке; деньги, ради которых и с кровати-то вставать не нужно, – они начинают видеть мир инвестиций через совершенно другую призму. И этот мир им определенно нравится. Уверен, что и вам он понравится гораздо больше, чем все то, с чем вам приходилось сталкиваться раньше.
Ловушка 4
Отсутствие четких целей
Когда инвестор не понимает, каких конкретно целей он хочет достичь, то во время шторма на рынке легко теряет голову и совершает эмоциональные поступки.
Прежде чем начинать что-то делать, нужно четко понимать, сколько именно денег вам нужно и в какой конкретно срок. Кроме того, для каждого риск-профиля есть понятие нормы доходности. Поэтому важно проверить цель на достижимость. Если стратегия инвестирования не подходит под цель – инвестируй хоть 20 лет кряду, толку не будет.
Финальный состав портфеля и доли каждого актива в нем зависят в первую очередь от финальной цели, инвестиционного горизонта и терпимости к риску.
Инвестор без ясных целей начинает прислушиваться к разнообразным советчикам – брокеру или популярным блогерам. Изучает информацию в многочисленных специализированных каналах. Эти советы могут быть совсем неплохими, и информация – полезной. Вот только человек не понимает, как всем этим воспользоваться. Какую долю в портфеле лучше отводить под те или иные активы и как долго их удерживать.
Часто сталкиваюсь с подобными случаями. Какой-то популярный блогер советует инвестировать в китайский рынок. Сам направил туда исключительно рисковый капитал, приобретя очень маленькую долю своего портфеля на очень длинный горизонт. А основной его капитал вложен в облигации федерального займа. Начинающий инвестор прислушивается к такому совету, и в результате в его инвестиционном портфеле образуется сборная солянка из чрезмерно агрессивных активов. Вместо качественного портфеля с устойчивым ядром и «агрессивными» спутниками. То есть портфель вроде бы и есть, но к цели он вас никак не приближает.
Без четких целей и понимания эффективности разных инструментов для достижения этих целей инвестор беспорядочно следует чужим рекомендациям и чрезмерно эмоционально реагирует на волатильность рынка. Даже самые привлекательные инвестиционные идеи, которые не совпадают с вашим финансовым планом и не соответствуют вашему риск-профилю, будут постепенно высасывать ваши деньги.
Ловушка 5
Дилетанты и мошенники
Начиная инвестировать, остерегайтесь дилетантов и мошенников.
Многочисленные псевдоэксперты и «гуру» рынка ведут сотни каналов в Telegram, YouTube и на других площадках. Они сулят новичкам невероятные по доходности заработки – практически Грааль, дающий своему обладателю отпущение грехов и материальный достаток.
Эти некомпетентные блогеры, которых еще называют «инфоцыганами», ведут массированную рекламу активного трейдинга, уникальных «торговых сигналов» и эксклюзивной аналитики от инсайдеров. Публикуют бесконечные рекомендации о том, что надо прямо сейчас покупать и что экстренно продавать. Этим же порой грешат и брокеры, засыпающие инвестора советами, о которых их никто не просил.
Конец ознакомительного фрагмента.
Текст предоставлен ООО «ЛитРес».
Прочитайте эту книгу целиком, купив полную легальную версию (https://www.litres.ru/pages/biblio_book/?art=68865813&lfrom=174836202) на ЛитРес.
Безопасно оплатить книгу можно банковской картой Visa, MasterCard, Maestro, со счета мобильного телефона, с платежного терминала, в салоне МТС или Связной, через PayPal, WebMoney, Яндекс.Деньги, QIWI Кошелек, бонусными картами или другим удобным Вам способом.
notes
Примечания
1
https://www.cbr.ru/finorg/foinfo/?ogrn=322237500141332 (https://www.cbr.ru/finorg/foinfo/?ogrn=322237500141332)
2
https://dzen.ru/id/60cf9c8fe39dc61648da2861 (https://dzen.ru/id/60cf9c8fe39dc61648da2861)
3
https://t.me/rr_finance (https://t.me/rr_finance)
4
http://romaniuk.club/ (http://romaniuk.club/)
